關鍵詞：股指期貨 主力合約 成交量 持倉量 低頻數(shù)據(jù) 

摘要：該文分別以日低頻數(shù)據(jù)和1分鐘高頻數(shù)據(jù)作為數(shù)據(jù)基礎，以持倉量最大標準和成交量最大標準作為主力舍約轉(zhuǎn)換的判別標準，構建主力合約轉(zhuǎn)換的4類判別法則，研究不同判別法則確定的股指期貨主力合約轉(zhuǎn)換時點的差異性和有效性。對我國滬深300股指期貨連續(xù)10次主力合約轉(zhuǎn)換進行實證分析，得到的結論是：以不同判別法則確定的主力合約轉(zhuǎn)換時點存在明顯的差異性，以持倉量最大標準確定的主力合約轉(zhuǎn)換時點比以成交量最大標準確定的主力合約轉(zhuǎn)換時點更早，以高頻數(shù)據(jù)確定的主力合約轉(zhuǎn)換時點比以低頻數(shù)據(jù)確定的主力合約轉(zhuǎn)換時點具有更強的時效性。其中，基于低頻數(shù)據(jù)的持倉量最大標準和基于高頻數(shù)據(jù)的成交量最大標準的判別法則是股指期貨主力合約轉(zhuǎn)換的最優(yōu)選擇。

蘭州商學院學報雜志要求:

{1}圖像要求足夠清晰，數(shù)量可達20～30幅，并貫穿文字說明和評析。

{2}文稿應具有創(chuàng)新性、科學性、實用性，論點明確，資料可靠，文字精煉，層次清楚，數(shù)據(jù)準確、規(guī)范。

{3}各層次標題序數(shù)以數(shù)字連續(xù)編碼。格式為：“一、”“（一）”“1.”，其下為“(1)(2)”，再下為“①②”，之下不宜再分。

{4}稿件摘要一般在200-300字、關鍵詞一般3-8個。

{5}來稿需附作者簡介，注明作者姓名、出生年月、籍貫、性別、單位、職務、職稱、研究方向、學歷，作者詳細的聯(lián)系地址、郵編、電話、電子郵箱等信息。

注：因版權方要求，不能公開全文，如需全文，請咨詢雜志社